Mercredi, la paire EUR/USD a effectué son troisième retour au niveau de retracement de 61,8 % à 1,1594. Ce troisième rebond consécutif depuis ce niveau a de nouveau favorisé le dollar américain, entraînant une légère baisse vers le niveau de Fibonacci de 76,4 % à 1,1517. Une consolidation de la paire au-dessus de 1,1594 augmentera la probabilité d'une poursuite de la croissance vers le prochain niveau de résistance à 1,1645–1,1656.

Le schéma en vagues sur le graphique horaire reste simple et clair. La nouvelle vague de hausse n'a pas encore dépassé le pic précédent, tandis que la dernière vague de baisse a cassé le creux antérieur — ce qui signifie que la tendance reste baissière. Les traders haussiers ne profitent pas des opportunités pour progresser, tandis que les baissiers continuent d'attaquer principalement par enthousiasme, sans réel soutien informationnel. Pour confirmer la fin de la tendance baissière, la paire doit s'élever au-dessus de 1,1656 ou former deux vagues haussières consécutives.

Mercredi, le contexte d'actualité était assez faible, ce qui explique la faible activité des traders. Cependant, rappelons que lundi, Donald Trump a annoncé la fin imminente du "shutdown", car les Républicains et les Démocrates au Sénat ont réussi à parvenir à un accord temporaire. La nuit dernière, Trump a signé une loi permettant un financement temporaire jusqu'au 31 janvier, après que la Chambre des représentants ait approuvé le projet de loi suite au Sénat.

Trump a qualifié la fin du shutdown de "grande journée", mais le dollar n'a montré aucune joie en réponse. Le problème est qu'un nouveau shutdown pourrait commencer dès le 1er février si les Démocrates et les Républicains ne parviennent pas à un accord sur l'extension et le financement complet du programme Medicaid. La condition des Démocrates était claire : approuver un budget temporaire en échange de négociations sur l'extension et le maintien du financement des programmes sociaux et médicaux. Ainsi, le "shutdown" n'a été que suspendu pour permettre au gouvernement de reprendre ses opérations.

Sur le graphique de 4 heures, la paire s'est orientée en faveur de l'euro après avoir formé une divergence haussière sur l'indicateur CCI et s'être consolidée au-dessus du niveau de Fibonacci de 38,2 % à 1,1538. En conséquence, le mouvement haussier pourrait se poursuivre vers le niveau de résistance de 1,1649–1,1680. Une clôture en dessous de 1,1538 favoriserait la monnaie américaine et une reprise de la baisse vers le niveau de retracement de 50,0 % à 1,1448. Aucune divergence émergente n'est observée aujourd'hui sur aucun indicateur.

Rapport sur les engagements des traders (COT) :

Au cours de la dernière semaine de rapport, les traders professionnels ont fermé 789 positions longues et ouvert 2 625 positions courtes. Aucun nouveau rapport COT n’a été publié depuis plus d’un mois. Le sentiment parmi le groupe Non-commercial reste haussier — en grande partie grâce à Donald Trump — et continue de se renforcer avec le temps. Le nombre total de positions longues détenues par les spéculateurs est maintenant de 252 000, contre 138 000 positions courtes — soit un ratio d'environ 2:1.

Notez également le grand nombre de cellules vertes dans le tableau récapitulatif, qui indiquent une forte accumulation de positions longues sur l'euro. Dans la plupart des cas, l'intérêt pour l'euro continue d'augmenter, tandis que l'intérêt pour le dollar diminue.

Depuis 33 semaines consécutives, les gros investisseurs réduisent leurs positions courtes et augmentent leurs positions longues. Les politiques de Donald Trump restent le facteur le plus influent pour les traders, car elles pourraient créer de nombreux problèmes structurels à long terme pour l'économie américaine. Malgré la signature de plusieurs accords commerciaux clés, de nombreux indicateurs économiques cruciaux continuent de montrer des faiblesses.

Calendrier économique pour les États-Unis et la zone euro :

• Zone euro – Changement de la production industrielle (10:00 UTC)

Le calendrier économique du 13 novembre ne comprend qu'une seule entrée. L'impact du contexte des nouvelles sur le sentiment du marché sera très faible, et seulement dans les heures du matin.

Prévisions et conseils de trading EUR/USD :

Pour le moment, je ne recommande pas de considérer les positions courtes, car les baissiers ont déjà largement dépassé leurs objectifs. Des positions d'achat auraient pu être envisagées après une consolidation au-dessus de 1,1517, visant 1,1594 — cet objectif a déjà été atteint.

De nouvelles positions d'achat seront possibles après une clôture au-dessus de 1,1594, avec des objectifs à 1,1645–1,1656.

Les grilles de Fibonacci sont construites entre 1,1392–1,1919 sur le graphique horaire et 1,1066–1,1829 sur le graphique en 4 heures.