Am Dienstag stieg das EUR/USD-Paar auf das Widerstandsniveau von 1,1795–1,1802, prallte davon ab und verzeichnete dann einen leichten Rückgang. Der Rückgang der Euro-Notierungen fiel mit der Veröffentlichung von US-Berichten zusammen, die wir weiter unten besprechen werden. Bis Mittwochmorgen hatte sich das Paar wieder auf das Niveau von 1,1795–1,1802 bewegt. Heute würde ein weiterer Abprall von dieser Zone erneut zugunsten des US-Dollars wirken und zu einem Rückgang in Richtung des Fibonacci-Niveaus von 38,2 % bei 1,1718 führen. Eine Konsolidierung über dieser Zone würde die Wahrscheinlichkeit eines anhaltenden Wachstums in Richtung des nächsten Korrekturniveaus von 0,0 % bei 1,1919 erhöhen.

Die Wellensituation im Stundenchart bleibt unkompliziert. Die letzte abgeschlossene Aufwärtsbewegung brach über das Hoch der vorherigen Welle hinaus, während die jüngste Abwärtsbewegung das vorherige Tief nicht durchbrach. Daher bleibt der Trend offiziell „bullish“. Es wäre schwer, ihn als stark zu bezeichnen, aber in den letzten Wochen haben die Bullen wieder Selbstvertrauen gewonnen und greifen mit Begeisterung an. Die Lockerung der Geldpolitik der Fed setzt den Dollar unter Druck, während die EZB in naher Zukunft wahrscheinlich keine Probleme für den Euro schaffen wird.

Am Dienstag gab es einen Nachrichtenhintergrund. Händler konnten erwarten, dass der Dollar nach der Veröffentlichung starker US-BIP-Daten für das dritte Quartal an Stärke gewinnen würde. Die zweite Schätzung ist nicht endgültig, sodass der Markt in einem Monat eine völlig andere Zahl als das aktuelle +4,3% Quartal-zu-Quartal sehen könnte. Dennoch war das Wirtschaftswachstum der USA viel stärker als erwartet, was vorsichtige bearishe Angriffe auslöste. Warum vorsichtig? Weil neben dem BIP-Bericht zwei ebenso wichtige Berichte veröffentlicht wurden—über Bestellungen langlebiger Güter und die Industrieproduktion. Ersteres ging im Oktober um 2,2% zurück, verglichen mit Prognosen von -1,5%, während Letzteres um 0,1% im Monatsvergleich fiel, im Gegensatz zu Erwartungen von +0,1%. Infolgedessen neutralisierten diese beiden Berichte die gesamte positive Auswirkung des 4,3%igen Wachstums der US-Wirtschaft. Der Anstieg des Dollars war von kurzer Dauer und sehr zurückhaltend. Weitere bullishe Angriffe zeigten, dass die Bullen bereit sind, gegen Ende des Jahres zu einer neuen Offensive im Rahmen des derzeitigen bullishen Trends überzugehen.

Auf dem 4-Stunden-Chart drehte das Paar zugunsten der europäischen Währung und setzte sein Wachstum in Richtung der 0,0%-Korrekturstufe bei 1,1829 fort. Ein Abprallen von diesem Level könnte zugunsten der US-Währung wirken und zu einem Rückgang in Richtung der Unterstützungsstufe von 1,1649–1,1680 führen. Eine Konsolidierung über 1,1829 würde die Wahrscheinlichkeit eines weiteren Euro-Wachstums erhöhen. Heute sind bei keinem Indikator aufkommende Divergenzen zu beobachten.

Commitments of Traders (COT) Report:

In der vergangenen Berichtswoche eröffneten professionelle Akteure 18.446 Long-Positionen und schlossen 11.889 Short-Kontrakte. Die Stimmung der "Nicht-kommerziellen" Gruppe bleibt dank Donald Trump und seiner Politik optimistisch und verstärkt sich mit der Zeit weiter. Die Gesamtzahl der von Spekulanten gehaltenen Long-Positionen beläuft sich nun auf 268.000, während die Short-Positionen insgesamt 129.000 betragen—was den Bullen einen mehr als zweifachen Vorteil verschafft.

Dreiunddreißig Wochen in Folge reduzierten die großen Akteure ihre Short-Positionen und erhöhten die Longs. Dann begann der Shutdown und jetzt sehen wir dasselbe Bild wieder: Die Bullen bauen weiterhin Long-Positionen auf. Donald Trumps Politik bleibt für die Händler der bedeutendste Faktor, da sie zahlreiche Probleme verursacht, die langfristige und strukturelle Folgen für die Vereinigten Staaten haben werden, wie beispielsweise die Verschlechterung des Arbeitsmarkts. Trotz der Unterzeichnung mehrerer wichtiger Handelsabkommen befürchten Analysten eine Rezession der US-Wirtschaft sowie den Verlust der Unabhängigkeit der Fed unter dem Druck von Trump und angesichts des erwarteten Rücktritts von Jerome Powell im Mai nächsten Jahres.

Nachrichtenkalender für die USA und die Eurozone:

• USA – Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe (13:30 UTC).

Am 24. Dezember enthält der Wirtschaftskalender nur einen geringfügigen Eintrag. Der Einfluss des Nachrichtenhintergrunds auf die Marktstimmung am Mittwoch wird nicht vorhanden sein.

EUR/USD Prognose und Handelsempfehlungen:

Ein Verkauf des Paares ist möglich, wenn die Preise vom Stundenchart-Niveau von 1,1795–1,1802 zurückprallen, mit einem Ziel bei 1,1718. Kaufpositionen könnten bei einem Rückprall vom 1,1718-Niveau eröffnet werden, mit einem Ziel bei 1,1795–1,1802. Das Ziel wurde erreicht. Wenn der Preis über dem Niveau von 1,1795–1,1802 schließt, können Positionen mit Zielen bei 1,1829 und 1,1919 offen gehalten werden.

Die Fibonacci-Gitter sind im Stundenchart von 1,1392–1,1919 und im 4-Stunden-Chart von 1,1066–1,1829 gezeichnet.