Глобалните пазари на кръстопът: инвеститорите са нервни, доларът губи стойност

Световните фондови пазари паднаха във вторник, като индексът MSCI, който следи акциите по света, е на червено. Основната причина е растящото недоволство сред инвеститорите относно продължителните търговски преговори на САЩ и очакването на сигнали от Федералния резерв. На този фон, доларът също отслабна спрямо основните валути, което отразява общото намаляване на доверието в американската икономическа политика.

Държавните облигации предизвикват възбуда

Неочакваната изненада на деня беше търгът на 10-годишни американски държавни облигации. Въпреки общата нестабилност, книжата привлякоха голям интерес от инвеститори. Силното търсене доведе до спад в доходността на тези облигации до минимума на деня - знак, че пазарът търси безопасни убежища в условията на несигурност.

Еврото нараства на фона на политически сътресения в Германия

На валутния пазар еврото се засили след бърза промяна в немската политика. Консервативният политик Фридрих Мерц, въпреки първоначалното поражение, беше избран за канцлер на Бундестага във втория тур на гласуването. Този неочакван резултат имаше положителен ефект върху европейската валута, която се засили спрямо долара.

САЩ и Китай: засега няма преговори

Ключовата тема на безпокойство на пазарите остава напрежението в глобалната търговия, особено между Вашингтон и Пекин. Китай, втората икономика на планетата, преди изрази готовност да разгледа американския предложение за възобновяване на преговорите. Въпреки това, министърът на финансите на САЩ, Скот Бесент, даде ясно да се разбере, че въпреки активните преговори с 17 държави, все още няма контакти с Китай. Той също така намекна, че договори с няколко страни могат да бъдат обявени тази седмица, но не уточни с кои държави.

Лондон и Ню Делхи откриват обща основа

Докато САЩ буксуват в търговската дипломация, други страни действат решително. Великобритания и Индия подписаха споразумение за свободна търговия във вторник, пробив, към който двете страни се стремяха сред нестабилността, причинена от американските тарифни политики. Новият пакт, който обхваща стоки като уиски, автомобили и селскостопански продукти, беше важна стъпка към укрепване на икономическите връзки между двете държави.

Уолстрийт под натиск: инвеститорите приемат загуби

Американският фондов пазар завърши вторника на червено. Неопределеността сред инвеститорите преди изказванията на Федералния резерв и слабите търговски сигнали доведоха до широкообхватна корекция:

• Dow Jones Industrial Average: спад от 389.83 точки (-0.95%), затвори на 40,829.00;

• S&P 500: спад от 43.47 точки (-0.77%), завърши деня на 5,606.91;

• Nasdaq Composite: спад от 154.58 точки (-0.87%), завърши на 17,689.66.

Международните пазари също се поддадоха на натиска:

• MSCI World: спад от 0.40% до 842.83;

• STOXX 600 (Европа): спад от 0.18%;

• DAX (Германия): завърши деня със спад от 0.4%, след вътрешнодневен спад от почти 2%.

Внимание насочено към Фед: пазарите задържат дъха си

Инвеститорите от двете страни на Атлантика следят срещата на Федералния резерв на САЩ с напрегнато внимание и резултатите от нея ще бъдат известни в сряда. Пазарът не очаква промяна в ключовата лихва, но внимателно ще изследва реториката на регулатора за намеци за възможно бъдещо облекчаване на паричната политика. Дори и намек за намаление може да предизвика рали, а липсата му може да увеличи волатилността.

Доларът губи позиции: валутите се покачват сред очакванията

Доларът попадна под натиск, докато очакванията за облекчаване от страна на Фед нарастват. Валутните пазари реагираха бързо със значителни движения:

Ключови валутни движения:

• Индекс на долара (DXY): спад от 0.62% до 99.19

• Евро: +0.57% до $1.1378

• Йена: +0.91%, до 142.39 срещу долара

• Паунд стерлинг: +0.64% до $1.3376

• Канадски долар: +0.43% до C$1.38 за щатски долар

Петролът възстановява позиции: търсенето връща бичите на пазара

Цените на петрола се качиха уверено след неотдавнашния спад, когато котировките достигнаха четиригодишен минимум. Инвеститорите започнаха да се връщат на пазара след знаци за възстановяване на потреблението в Европа и Китай. Допълнителен фактор за растеж беше данните за съкращения на производството в САЩ и продължаващите геополитически напрежения в Близкия изток - всичко това възпламени интерес към "черното злато".

Котиране при затваряне:

• WTI (САЩ): +3.43% ($1.96), крайна цена - $59.09 за барел;

• Brent (Северно море): +3.19% ($1.92), затваря на $62.15 за барел.

Пазарът частично възстанови загубените позиции след паникова продажба, предизвикана от опасения за увеличаване на продукцията на OPEC+. Сега вниманието е насочено към баланса между производството и потреблението в краткосрочен план.

Златото губи блясък: апетитът за риск отблъсква безопасните активи

Инвеститорите започнаха да оживяват безопасните активи на фона на подобряването на очакванията относно диалога между САЩ и Китай. Това имаше незабавен ефект върху цените на благородните метали: златото, което предния ден се беше покачило рязко, сега е под натиск.

Текуща динамика на пазара на благородните метали:

• Спот злато: спад от 1.2% до $3,388.67 за унция (към 02:25 GMT);

• Фючърси на злато (САЩ): -0.7% до $3,397.70.

Очакванията по отношение на решението на Фед също подтикват трейдърите да преосмислят своите златни позиции. Въпреки неотдавнашното покачване от почти 3%, металът е коригиран, което отразява промяната в настроението.

Среброто и платината също са на червено: пазарът се охлажда

На фона на намаляващия интерес към златото, другите благородни метали също пострадаха. Среброто, както обикновено, следва своя "голям брат", докато платината и паладият продължават да показват умерен спад сред слаб вътрешен търсенето.

Бърз преглед на металите:

• Сребро: -0.9%, до $32.93 за унция;

• Платина: -0.6%, до $979.07;

• Паладий: -0.4%, до $970.28.

Пазарът на благородните метали остава изключително чувствителен към макроикономическите сигнали и лихвените проценти. Ако Фед потвърди, че лихвените проценти ще останат непроменени, металите могат частично да възстановят своите позиции. В противен случай натискът ще се увеличи.